2021年是“十四五”規(guī)劃的開局之年，也是碳中和元年。金融是推動綠色發(fā)展的重要支柱，大力發(fā)展綠色金融，是實現(xiàn)碳中和的重要保障。因此，一年一度財報季，綠色金融相關(guān)數(shù)據(jù)也備受關(guān)注。
近日，據(jù)21世紀經(jīng)濟報道記者統(tǒng)計，截至4月1日，已有23家A股上市銀行公布了2021年年報，共16家銀行公布了綠色貸款、綠色債券、碳減排支持貸款等綠色金融相關(guān)數(shù)據(jù)情況。
其中，12家銀行綠色貸款余額突破千億，增幅達到了30%以上;兩家銀行綠色債券規(guī)模突破千億。此外，6家國有大行碳減排貸款總和為1664.39億元，占碳減排貸款總額的76.38%，占總額七成以上。
中國已成為全球最大的綠色金融市場之一，2021年，綠色金融業(yè)務呈現(xiàn)出快速發(fā)展、多點開花的發(fā)展態(tài)勢，綠色信貸、綠色債券等蓬勃發(fā)展。此前，央行公布，2021年末，我國綠色貸款余額15.9萬億元，同比增長33%，存量規(guī)模居全球第一。2021年境內(nèi)綠色債券發(fā)行量超過6000億元，同比增長180%，余額達1.1萬億元。
但多名接受21世紀經(jīng)濟報道采訪的金融人士認為，我國綠色貸款余額當前距離“雙碳”目標所需的融資體量尚有不少的差距，預計2022年監(jiān)管部門將繼續(xù)完善綠色信貸監(jiān)管指導框架，通過MPA考核、綠色金融評價等方式，引導和鼓勵銀行業(yè)金融機構(gòu)在合法合規(guī)、風險可控的前提下加大綠色信貸投放力度，持續(xù)深入挖掘綠色信貸的環(huán)境效益。
業(yè)內(nèi)普遍認為，2022年在轉(zhuǎn)型金融、ESG標準及綠色金融與普惠金融融合發(fā)展的相關(guān)政策非常值得期待。預計監(jiān)管將加強對綠色金融創(chuàng)新的監(jiān)管協(xié)調(diào)，建立綠色金融分析監(jiān)測預警機制，強化綠色金融資金運用監(jiān)督，有效防范化解潛在的金融風險等將成為綠色金融政策的重要發(fā)力點。
四大行綠色信貸破萬億
實現(xiàn)“雙碳”目標需要大量投資，有機構(gòu)預測未來30年投資可能高達500萬億元，其中大部分需要銀行信貸支持，對銀行綠色信貸需求巨大。
此前，央行公布，2021年末，我國綠色貸款余額15.9萬億元，同比增長33%，存量規(guī)模居全球第一。銀保監(jiān)會公布，截至2021年末，國內(nèi)21家主要銀行綠色信貸余額達15.1萬億元，占其各項貸款的10.6%。
據(jù)21世紀經(jīng)濟報道記者統(tǒng)計，六大國有行的綠色信貸余額共86792.07億元，占據(jù)綠色貸款“半壁江山”。其中，工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、建設(shè)銀行四家綠色信貸余額突破萬億。而工商銀行是國內(nèi)唯一一家綠色貸款破2萬億大關(guān)的銀行。
郵儲銀行行長劉建軍在該行業(yè)績發(fā)布會上介紹，近兩年，郵儲銀行內(nèi)部強化激勵約束機制，把綠色信貸、綠色債券、綠色辦公指標納入對分支機構(gòu)的績效考核體系，設(shè)計了一些項目的優(yōu)惠政策，同時推進差異化的經(jīng)濟資本計量，調(diào)動分支機構(gòu)拓展綠色信貸投放領(lǐng)域和優(yōu)質(zhì)客戶?？傮w來看，成效非常明顯，特別是該行綠色貸款不良率保持在0.11%這一較低水平，既履行了社會責任，又收獲了自身的經(jīng)濟價值、經(jīng)濟效益。
中信證券首席經(jīng)濟學家明明對21世紀經(jīng)濟報道表示，國內(nèi)綠色貸款余額當中，21家主要銀行的占比為95%，其中六大行的占比又過半，均反映出目前我國綠色貸款市場“頭部集中”的特點。這一現(xiàn)象并不奇怪，首先，大型銀行在國內(nèi)銀行業(yè)的資產(chǎn)比重就比較高，截至2022年2月，大型商業(yè)銀行資產(chǎn)規(guī)模占全行業(yè)的39.7%;其次，綠色信貸往往對應一定的融資成本優(yōu)惠，大型銀行相比于中小銀行而言，負債端成本更低，更適合進行綠色信貸的投放。
據(jù)21世紀經(jīng)濟報道記者統(tǒng)計，2021年末，有12家銀行綠色貸款余額突破千億元，增幅達到了30%以上。
但多名金融機構(gòu)人士認為目前綠色信貸余額遠遠不能滿足“雙碳”目標的需求，未來銀行綠色信貸仍有巨大的增長空間。
“從綠色貸款余額的絕對值來看，當前距離‘雙碳’目標所需的融資體量尚有不少的差距。”明明認為，從綠色貸款余額增速來看，銀行對于綠色發(fā)展的融資支持正在提速，2021年末綠色貸款余額增速達到33%，遠超全部貸款的余額增速。
交通銀行發(fā)展研究部高級研究員胡妍斌對21世紀經(jīng)濟報道表示，2021年國內(nèi)主要銀行綠色信貸增幅達30%以上，遠遠高于貸款總額10%左右的增速，但從15萬億的絕對量來看，顯然是遠遠不能滿足“雙碳”目標的需求，未來銀行綠色信貸仍有巨大的增長空間。預計未來一段時間綠色信貸的增速仍將高于貸款平均增速，在貸款總額中的占比將進一步提升。
中國銀行研究院博士后汪惠青向21世紀經(jīng)濟報道表示，2021年以來，21家主要銀行的綠色貸款持續(xù)保持高速增長，惠及節(jié)能環(huán)保、清潔生產(chǎn)、清潔能源、生態(tài)保護、基礎(chǔ)設(shè)施綠化和綠色服務等眾多行業(yè)，為經(jīng)濟社會綠色轉(zhuǎn)型提供了及時有效的資金支持。整體來看，綠色信貸余額和占比保持合理增速，符合預期。由于在“雙碳”目標下，經(jīng)濟社會綠色轉(zhuǎn)型將創(chuàng)造長期的、巨量的資金需求，我國綠色信貸還有較大的增長空間。
此外，今年有3家銀行綠色貸款增速搶眼：平安銀行綠色貸款增速達204.6%，中信銀行綠色貸款增速達140.75%，民生銀行綠色貸款增速達103.76%。
在近期中信銀行業(yè)績發(fā)布會上，中信銀行副行長財務總監(jiān)王康介紹，該行綠色金融快速發(fā)展，綠色信貸余額突破2000億元，增速達到141%。同時積極創(chuàng)新綠色金融工具，發(fā)行全市場首只碳中和主題公募債券基金25億元。
六大行碳減排貸款占七成以上
2021年由央行推出的碳減排支持工具對新能源、工業(yè)生產(chǎn)制造等領(lǐng)域的綠色項目提供了前所未有的融資便利。碳減排支持工具被視為綠色金融領(lǐng)域強有力的政策工具，備受業(yè)內(nèi)關(guān)注。
據(jù)21世紀經(jīng)濟報道記者統(tǒng)計，碳減排支持工具推出以來，截至目前共15家全國性金融機構(gòu)通過官網(wǎng)公布了自身碳減排貸款情況：包括6家國有大行，3家政策性銀行，6家股份制銀行。
但各家銀行統(tǒng)計的碳減排貸款數(shù)據(jù)的時間截點并不一致，部分銀行的統(tǒng)計時間節(jié)點為2021年7-12月，部分銀行的統(tǒng)計時間節(jié)點為第四季度，另一部分銀行公布了截至2022年1月的貸款數(shù)據(jù)。
其中，6家國有大行碳減排貸款總和為1664.39億元，占21家銀行碳減排貸款總額的76.38%，占總額七成以上;3家政策性銀行碳減排貸款總和為323.91億元，占碳減排貸款總額14.87%;6家股份行碳減排貸款總和為190.66億元，占碳減排貸款總額的8.75%。
預計今年碳排放貸款還有哪些值得期待的政策?明明預計，2022年碳減排支持工具還有擴容的空間，首先是大型的城、農(nóng)商行也可以納入到工具的對象當中;其次是當前碳減排支持工具重點支持清潔能源、節(jié)能環(huán)保和碳減排技術(shù)三個碳減排領(lǐng)域，初期重點支持正處于發(fā)展起步階段，但促進碳減排的空間較大，給予一定的金融支持可以帶來顯著碳減排效應的行業(yè)。除了上述領(lǐng)域外，綠色建筑等領(lǐng)域同樣具備碳減排效益，若能納入，同樣對于碳減排貸款的投放具有促進作用。
此外，2021年來，包括中信銀行、浦發(fā)銀行、昆侖銀行、日照銀行等多家銀行均對“碳賬戶”體系進行了嘗試，嘗試搭建“個人碳賬戶”場景，面向個人用戶推出了“碳賬戶”特色產(chǎn)品。
多家銀行積極布局碳普惠、個人碳賬戶現(xiàn)階段的意義在于什么?
“未來個人碳賬戶有可能和資金賬戶、信用賬戶一起，成為每個人都將擁有的賬戶項目。”胡妍斌對21世紀經(jīng)濟報道表示，交行2021年9月份發(fā)行了以綠色低碳為主題的信用卡，該卡通過個人交易行為產(chǎn)生的大數(shù)據(jù)，核算各種低碳行為所減少的碳排放量，累計碳減排量可獲積分和榮譽證書，引導個人踐行綠色低碳生活。
“未來，隨著低碳生活理念越來越深入人心，個人碳普惠產(chǎn)品的需求將不斷增加。銀行應積極布局個人碳普惠業(yè)務，不僅開拓新的盈利空間，也有利于逐漸積累個人碳排放的大數(shù)據(jù)，為建立健全個人碳賬戶打下數(shù)據(jù)基礎(chǔ)，也有利于引導社會經(jīng)濟綠色低碳轉(zhuǎn)型。”胡妍斌說。
兩家銀行綠色債券承銷規(guī)模破千億
21世紀經(jīng)濟報道記者根據(jù)各銀行年報統(tǒng)計，截至4月1日，共有8家銀行公布了綠色債券相關(guān)數(shù)據(jù)情況，其中，中國銀行、工商銀行突破千億承銷規(guī)模，興業(yè)銀行突破千億發(fā)行規(guī)模。
明明認為，興業(yè)銀行和中國銀行在綠色債券承銷當中處于領(lǐng)先地位，首先離不開它們在債券承銷市場上的業(yè)務優(yōu)勢。
取得成績的背后，有哪些經(jīng)驗和案例值得分享?“中國銀行在綠色債券的發(fā)行、承銷、投資方面均保持市場領(lǐng)先，得益于中國銀行堅持在綠色債券產(chǎn)品和服務上進行創(chuàng)新，充分利用國際化經(jīng)營優(yōu)勢拓展綠色債券業(yè)務。”汪惠青向21世紀經(jīng)濟報道介紹。
在產(chǎn)品創(chuàng)新方面，2021年中行發(fā)行了全球首筆金融機構(gòu)公募轉(zhuǎn)型債券、金融機構(gòu)生物多樣性主題綠色債券和可持續(xù)發(fā)展再掛鉤債券。承銷境內(nèi)綠色債券發(fā)行規(guī)模在銀行間市場排名第一。
在業(yè)務國際化拓展方面，中國銀行2021年承銷境外綠色債券發(fā)行規(guī)模位居彭博“全球離岸綠色債券”排行榜中資機構(gòu)首位，在境外市場完成多筆綠色債券定價，用于支持亞非歐多地綠色項目。
“截至2021年末，我國人民幣綠色債券僅約占國內(nèi)債券市場總體存量規(guī)模的1%，綠色債券市場總體規(guī)模仍然較小，還需鼓勵金融機構(gòu)進一步創(chuàng)新產(chǎn)品，優(yōu)化發(fā)行結(jié)構(gòu)與投資者結(jié)構(gòu)。”汪惠青說。
2022年還有哪些綠色金融政策可期?對此，保爾森基金會高級顧問兼綠色金融中心執(zhí)行主任孫蕊對21世紀經(jīng)濟報道表示，今年中國的綠色金融政策將圍繞完善綠色金融標準、提升環(huán)境信息披露、強化綠色金融激勵機制、試點轉(zhuǎn)型金融工具并從政策層面推動金融機構(gòu)開發(fā)更多與碳相關(guān)的金融產(chǎn)品，其中關(guān)于轉(zhuǎn)型金融、ESG標準及綠色金融與普惠金融融合發(fā)展的相關(guān)政策非常值得期待。
